隱瞞12億多關(guān)聯(lián)交易額，董事長(zhǎng)成立公司搞培訓(xùn)貸，昔日大白馬、“公考第一股”中公教育監(jiān)管處罰來(lái)了。
經(jīng)證監(jiān)局查明，中公教育及其旗下子公司之間存在大量關(guān)聯(lián)交易隱瞞不披露，涉及金額共計(jì)12.32億元，因此，中公教育及其董事長(zhǎng)李永新為首的核心管理層被警告，并合計(jì)被處罰款1000萬(wàn)元。
證監(jiān)會(huì)的告知書還披露諸多細(xì)節(jié)，比如李永新還用個(gè)人資金成立金融信息服務(wù)公司上海貝丁和吉安理享學(xué)，為中公教育學(xué)員提供培訓(xùn)貸款，而根據(jù)公司此前對(duì)深交所的回復(fù)，貸款模式下公司近三年一期合計(jì)預(yù)收款超過(guò)了100億元，理享學(xué)合作金融機(jī)構(gòu)的利率最高達(dá)到了12%。
成立及收購(gòu)5家公司，隱瞞12億多關(guān)聯(lián)交易額
具體來(lái)看，經(jīng)安徽證監(jiān)局查明，2019年至2020年，中公教育與關(guān)聯(lián)方北京創(chuàng)晟建筑裝飾工程有限公司（以下簡(jiǎn)稱“北京創(chuàng)晟”）、上海貝丁網(wǎng)絡(luò)科技有限公司（以下簡(jiǎn)稱“上海貝丁”）、吉安市井開(kāi)區(qū)理享學(xué)金融信息服務(wù)有限公司（以下簡(jiǎn)稱“吉安理享學(xué)”）、陜西冠誠(chéng)實(shí)業(yè)有限公司（以下簡(jiǎn)稱“陜西冠誠(chéng)”）存在業(yè)務(wù)合作，相關(guān)金額達(dá)到披露標(biāo)準(zhǔn)，但未披露。
安徽證監(jiān)局認(rèn)為，中公教育時(shí)任董事石磊分別安排李月英、趙淑華、郭繼賦、關(guān)明舫、叢松等人，通過(guò)100%股權(quán)收購(gòu)或成立新公司的方式，控制陜西冠誠(chéng)、北京創(chuàng)晟、上海貝丁、吉安理享學(xué)、遼寧瀚輝五家公司，并且均是圍繞中公教育業(yè)務(wù)發(fā)展需要，為上市公司中公教育的關(guān)聯(lián)法人。
那么，這些關(guān)聯(lián)公司到底與中公教育發(fā)生了哪些交易呢？中公教育與上述五家公司的關(guān)聯(lián)交易主要有兩個(gè)方向：土地房產(chǎn)投資建設(shè)和理享學(xué)教育消費(fèi)貸款。
其中，陜西冠城、遼寧瀚輝與中公教育的房地產(chǎn)購(gòu)置開(kāi)發(fā)相關(guān)，2020年2月26日，中公教育曾發(fā)布公告稱，董事會(huì)同意使用自有資金3.83億元購(gòu)買陜西冠誠(chéng)持有的冠誠(chéng)九鼎國(guó)際1號(hào)樓資產(chǎn)，并稱“本次交易不構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易”。
安徽證監(jiān)局認(rèn)為，相關(guān)情況與實(shí)際不符，存在虛假記載，中公教育與陜西冠誠(chéng)簽訂協(xié)議，隨后分批向陜西冠誠(chéng)支付了部分收購(gòu)款。
同年一月，中公教育子公司北京中公與遼寧瀚輝合作開(kāi)發(fā)遼寧未來(lái)學(xué)習(xí)城項(xiàng)目，簽署協(xié)議后，北京中公向遼寧瀚輝轉(zhuǎn)入建設(shè)施工款2億元。
北京創(chuàng)晟的主要業(yè)務(wù)為中公教育在國(guó)內(nèi)各地分校的裝修裝飾工程，2019-2020年，中公教育兩家子公司北京中公、中成置地與北京創(chuàng)晟共計(jì)簽訂7份各地分校裝修改造工程項(xiàng)目合同，合同價(jià)款合計(jì)4.04億元。
上海貝丁、吉安理享學(xué)為中公教育提供學(xué)員教育消費(fèi)貸款服務(wù)，2019年7月、2020年2月，北京中公先后與上海貝丁、吉安理享學(xué)簽訂協(xié)議，約定由上海貝丁、吉安理享學(xué)為中公教育學(xué)員提供教育消費(fèi)貸款，北京中公在收到教育消費(fèi)貸款后向上海貝丁、吉安理享學(xué)支付服務(wù)費(fèi)，其中，2019年北京中公共計(jì)支付服務(wù)費(fèi)3459萬(wàn)元，2020年共計(jì)支付服務(wù)費(fèi)2.11億元。
綜上，中公教育及其子公司北京中公、中成置地與關(guān)聯(lián)方陜西冠誠(chéng)、北京創(chuàng)晟、上海貝丁、吉安理享學(xué)、遼寧瀚輝之間關(guān)聯(lián)交易涉及金額共計(jì)12.32億元，其中2019年1.96億元，2020年10.36億元，分別占中公教育最近一期凈資產(chǎn)的6.65%和30.19%，但中公教育未按規(guī)定對(duì)上述情況進(jìn)行披露，存在重大遺漏。
董事長(zhǎng)授權(quán)董事成立公司大搞學(xué)員貸
值得注意的是，根據(jù)中公教育此前對(duì)深交所的回復(fù)，學(xué)員貸合作的三方機(jī)構(gòu)包括：理享學(xué)、百度貸款、京東白條，占比最大的正是理享學(xué)，貸款利率最高達(dá)到12%，根據(jù)其披露，貸款模式下近三年一期公司合計(jì)預(yù)收款超過(guò)了100億元，其中2018年度6300多萬(wàn)元，2019年增至14.65億元，2020年增至59.72億元，2021年前三季度為38.23億元，2020年和2021年貸款模式下的預(yù)收款占比分別為24.94%和23.68%，也就是說(shuō)差不多每四個(gè)人就有一個(gè)人使用貸款參加培訓(xùn)。
中公教育董事長(zhǎng)李永新提供陜西冠誠(chéng)的收購(gòu)資金，上海貝丁、吉安理享學(xué)的成立資金，以及遼寧瀚輝的項(xiàng)目啟動(dòng)資金；中公教育法定代表人王振東、中公教育創(chuàng)始人之一蔡海波（現(xiàn)不在中公教育）分別是陜西冠誠(chéng)、遼寧瀚輝的部分資金來(lái)源，上述公司的日常經(jīng)營(yíng)、財(cái)務(wù)及人事管理等均由石磊安排。
安徽證監(jiān)局表示，石磊作為上市公司時(shí)任董事，控制陜西冠誠(chéng)等5家關(guān)聯(lián)法人，具體策劃、安排5家公司與中公教育之間的關(guān)聯(lián)交易，隱瞞上述交易為關(guān)聯(lián)交易的事實(shí)。
李永新作為董事長(zhǎng)，全面授權(quán)石磊負(fù)責(zé)中公教育投融資事務(wù)，知悉中公教育與陜西冠誠(chéng)存在關(guān)聯(lián)關(guān)系，但在董事會(huì)審議該交易事項(xiàng)過(guò)程中未提出該筆交易為關(guān)聯(lián)交易，同時(shí)，李永新為石磊開(kāi)展全部關(guān)聯(lián)交易事項(xiàng)提供資金支持，且未能對(duì)上述交易事項(xiàng)保持應(yīng)有的審慎關(guān)注，未盡勤勉盡責(zé)義務(wù)。
中國(guó)證監(jiān)會(huì)安徽證監(jiān)局?jǐn)M對(duì)中公教育處以400萬(wàn)元罰款；對(duì)李永新、石磊分別處以200萬(wàn)元罰款；對(duì)總經(jīng)理王振東處以100萬(wàn)元罰款；對(duì)董事會(huì)秘書桂紅植、財(cái)務(wù)總監(jiān)羅雪分別處以50萬(wàn)元罰款，上述人員均受到警告。
股價(jià)跌近90%，市值蒸發(fā)超千億
事實(shí)上，作為曾經(jīng)的“公考第一股”、大白馬股，中公教育通過(guò)借殼上市三年時(shí)間漲幅達(dá)到十幾倍，從3元多漲到40多元，一時(shí)間風(fēng)光無(wú)量，但自2020年末股價(jià)達(dá)到最高點(diǎn)43.58元以來(lái)，截至4月26日收盤，其股價(jià)暫報(bào)4.43元/股，跌近90%，曾經(jīng)的2000多億市值也僅剩200多億。
尤其是在去年被安徽證監(jiān)局警示、被證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查之后，股價(jià)加速下跌，中公教育的投資者們也傻了眼，有股民直言“沒(méi)想到此前被追捧的大白馬股，竟會(huì)跌成這樣”，還有股民直言“怎么索賠？”，甚至有股民表示“現(xiàn)在就等中公被查出來(lái)財(cái)務(wù)造假，然后給股民索賠”......
業(yè)績(jī)方面，2021年三季度，中公教育因業(yè)績(jī)大幅下滑引發(fā)關(guān)注，該公司三季度營(yíng)收14.45億元，虧損7.94億元，而去年同期營(yíng)收為46.31億元，凈利潤(rùn)為15.54億元。